소파이 실적발표 25년 1분기

대출 및 뱅킹 앱이 2025년 가이던스를 상향 조정하고 멤버십 성장과 신제품에 힘입어 1분기 실적이 월스트리트 예상치를 상회한 후 화요일 개장 전 거래에서 SoFi Technologies(나스닥:SOFI) 주가는 4.3% 상승했다.

앤서니 노토 CEO는 "회원, 제품, 수수료 기반 매출의 신기록에 힘입어 5분기 만에 최고 매출 성장률을 달성했습니다."라고 말했습니다. "1분기에 강력한 모멘텀을 바탕으로 혁신 속도를 가속화하고 2025년 재무 가이던스를 상향 조정하고 있습니다."


가이던스

2025년 GAAP 주당순이익 전망:  0.27~0.28달러, 시장예상치 0.25달러 (이전 범위인 0.25~0.27달러)

2025년 조정 매출 전망: 32억3500만 달러 ~ 33억1000만 달러(중간점 32억 7,300만 달러), 시장예상치 31억 9,000만 달러
(이존 전망인 32억 달러~32억 7,500만 달러)

2025년 조정 EBITDA 전망: 8억7500만 달러 ~ 8억9500만 달러 (중간점 8억8500만 달러), 시장예상치 8억7500만 달러


2분기 GAAP 주당순이익 전망:  0.05~0.06달러, 시장예상치 0.06달러

2분기 조정 매출 전망: 7억 8,500만~8억 5,000만 달러(중간점 7억 9,500만 달러), 시장예상치 7억 9,100만 달러

2분기 조정 EBITDA 전망: 2억~2억 1,000만 달러(중간점 2억 5,000만 달러), 시장예상치 2억 9,000만 달러


1분기 실적내용

조정 주당순이익:  0.06달러, 시장예상치 0.03달러

조정 순이익: 7억 7,070만 달러, 시장예상치 7억 3,890만 달러

순이자이익: 4억 9,870만 달러, 시장예상치 4억 7,240만 달러

개인 대출 원금 55억 4천만 달러는 69%, 학자금 대출 원금 11억 9천만 달러는 59%, 주택 대출 원금 5억 1,780만 달러는 전년 대비 54% 증가했다.

1분기 조정 EBITDA: 2억 1,030만 달러로, 시장예상치 1억 7,960만 달러

회원 수: 2024년 12월 31일 1,010만 명에서 2024년 3월 31일 813만 명으로 증가

2025년 3월 31일 기준 예금: 273억 달러, 12월 31일 기준 예금 260억 달러.



JMP 증권의 데빈 라이언이 핀테크를 탁월한 성장 잠재력을 가진 변곡점 이야기라며 매수 등급으로 커버리지를 시작한 후 SoFi(나스닥:SOFI)가 새로운 낙관론으로 1분기 보고서를 시작한다.


분석가들은 1분기 매출이 지난 분기 10억 1,000만 달러에서 감소한 약 7억 3,900만 달러, 주당순이익은 0.03달러로 1년 전 손익분기점 대비 감소할 것으로 예상하고 있다.

모건 스탠리가 작년 두 자릿수 증가에 비해 이번 분기에는 5% 성장에 그칠 것으로 예상하는 대출 발생액 감소는 매출 감소를 뒷받침한다.


금리 상승으로 인해 소비자 수요가 압박을 받고 있으며, 학자금 대출 재융자 규모는 정부 구제 프로그램의 역풍에 직면해 있다.


하지만 SoFi의 은행업으로의 전환은 예금 성장을 강화하고 자본 비용을 절감하고 있다. 예금 잔액은 전년 동기 대비 약 25% 증가하여 순이자 마진을 높이는 데 도움이 되었다.


대출 외에도 체크, 투자, 신용카드를 아우르는 SoFi의 금융 서비스 부문에서는 신규 고객 가입이 전년 대비 약 40% 증가했다.


코스모스의 민간 투자 플랫폼이 확장될 예정이므로 경영진은 다양한 수수료 흐름이 대출 성장 둔화를 상쇄할 수 있다고 믿는다. 투자자들은 대출 시작, 마진 전망, 예금 추세에 대한 지침을 통해 SoFi가 모멘텀을 유지할 수 있는지에 대한 단서를 얻을 수 있다.

SOFI 주가는 화요일 장 초반 거래에서 2.5% 상승했다.