버크셔 해서웨이 실적발표 23년3분기, 현금보유액 사상최대 1572억 달러

11월 4일 (로이터) - 워렌 버핏의 버크셔 해서웨이는 토요일 애플과 자사가 보유한 다른 주식들의 가격이 하락함에 따라 1년 만에 첫 분기 적자를 기록했지만, 보험으로 인한 개선된 결과가 영업 이익을 기록적으로 끌어올리는데 도움이 되었다고 말했다.

금리 상승은 버크셔의 방대한 미 재무부 어음 보유로 3분기 수익률을 5% 이상 끌어올렸고, 자동차 사고 감소와 조용한 대서양 허리케인 시즌은 게이코 자동차 보험사와 재보험 업계에 힘을 실었다.

버크셔의 당기순손실이 127억7000만달러로 4배 이상 증가했음에도 영업이익은 107억6000만달러로 41% 증가했다.

버크셔는 또한 주식 평가와 시장 환경에 대해서도 신중을 기하고 있음을 시사했다. 네브래스카주 오마하에 본사를 둔 이 재벌은 버크셔가 사들인 주식보다 53억 달러나 더 많은 주식을 매각하고 자사주 매입을 11억 달러로 늦추면서 현금 보유액이 사상 최대인 1,572억 달러로 불어났다.

버크셔는 또 인플레이션 우려와 높은 차입비용, 정치적 불안 속에 신뢰도가 하락하고 있는 소비자들 사이에 경계의 조짐이 나타나고 있다고 전했다.

그것의 BNSF 철도는 소비재를 더 적게 운송하는 반면, 주택 구매를 낮추면 클레이튼 홈스와 같은 부동산 중개업과 건물 상품 부서에 타격을 입혔다. 포레스트 리버 RV와 프루트 오브 더 룸의 판매도 압박을 받았다. 버크셔를 "보류"로 평가하는 에드워드 존스의 분석가 짐 섀너핸은 비록 소비자 사업에서 새로운 "부드러움"이 몇 분기 동안 지속될 수 있지만, 전반적인 결과는 "상당히 좋다"고 말했고 그의 예상을 초과했다. 10월 31일에 버크셔 등급을 "매수"로 올린 CFRA 리서치의 분석가 캐시 세이퍼트는 많은 소비자 회사들이 더 높은 투입 비용과 "미온적인" 수요를 경험하고 있다고 말했다

그녀는 "그런 배경에서 버크셔의 소비자 및 주택 관련 자회사들이 압력을 보고 있는 것은 놀라운 일이 아니다"라고 말했다.

버크셔가 1년 전에 사들인 인기 있는 '스퀴시멜로우'를 만드는 장난감 회사 '재즈웨어'는, 이러한 약점을 일부 상쇄하는 데 도움을 주어, 이번 분기에 4억 6,900만 달러의 매출을 올렸다. 투자자들은 버크셔의 실적이 종종 광범위한 경제 동향을 반영하기 때문에, 또 93세의 버핏 회장이 세계 최고의 투자자 중 한 사람이라는 평판 때문에, 버크셔를 예의주시하고 있다.

1982년부터 버크셔 주식을 소유해온 펜실베이니아주 랭커스터에 있는 가드너 루소 앤 퀸의 톰 루소 파트너는 "버크셔는 징계를 받았다"며 "버핏은 매력이 결국 허상으로 보일 수 있는 기업을 거래하고 사들이는 '실종에 대한 두려움'을 보여주지 않고 있다"고 말했다. 버핏 자신도 인내심을 설파해왔다. 버핏은 지난 5월 버크셔 연례회의에서 "현금은 쓰레기가 아니다"고 말했다.

버크셔의 전체 손실액은 클래스 A 주식 1주당 8824달러로 전년 28억달러 대비 증가했다.

영업이익 107억6000만달러는 클래스A 주당 7444달러로 전년 76억5000만달러 대비 증가했다.

전체 실적에는 235억 달러의 투자 손실이 포함됐는데, 주로 버크셔가 1,776억 달러의 지분을 보유하고 있던 아이폰 제조사 애플의 주가가 12% 하락한 것이 반영됐다.

버크셔의 순익이 크게 출렁이는 것은 회계규칙상 회사가 아무것도 사고팔지 않더라도 투자손익을 보고하도록 돼 있기 때문이다. 버핏 회장은 변동성은 통상 의미가 없다고 말하고 있으며 버크셔는 애플 지분을 그대로 보유한 것으로 보인다.

보험 영업은 허리케인 이안으로 인한 손실만 27억 달러에 달했던 1년 전의 3억3600만 달러에 비해 48억9000만 달러의 이익을 창출했다.

게이코는 광고 감소가 전체 정책의 13% 감소에 기여했음에도 불구하고 청구를 제출한 운전자가 줄면서 세전 손실액이 7억5900만 달러에서 10억5000만 달러로 증가했다.

섀너핸은 일부 보험사들이 보험료가 너무 낮을 수 있다는 이유로 캘리포니아, 플로리다, 뉴저지, 뉴욕 등 대형주에서 신규 사업에 저항하고 있다며 "가이코가 시행 중인 정책 긴축을 감안할 때 성장을 위한 위치에 있는지가 문제"라고 말했다.

버크셔 영업이익의 5분의 1을 창출하는 경우가 많은 BNSF는 순이익이 15% 감소한 12억2000만달러를 기록했다.

Pacifi Corp 유틸리티는 미국 서부 산불로 인한 손실이 더 늘어날 것으로 예상하면서 에너지 사업의 이익은 69% 감소한 4억 9,800만 달러를 기록했다.

버크셔는 10월 31일 배심원단이 자사의 홈 서비스 오브 아메리카 사업부를 포함한 여러 피고들이 브로커 수수료를 부풀리려 한 불법 독점 음모 혐의에 대해 주택 판매업자들에게 17억 8천만 달러의 평결을 내린 것이 미칠 영향을 예측하지 못할 것이다. 버크셔가 지난 1월 80%의 지분을 인수한 파일럿 트럭 정지 사업부는 1억 8천 3백만 달러의 이익을 추가했다. 이 사업부의 설립자인 억만장자 하슬람 가문은 버크셔가 아직도 소유하고 있는 20%의 지분을 매각할 경우 얼마의 가치가 있는지를 놓고 소송을 벌이고 있다.

버크셔는 또 이스라엘에서 많은 제품을 만드는 IMC 금속작업부가 아직 없지만 지정학적 리스크는 여전하다고 말했다.