아이온큐 주가, 스카이워터 인수

IonQ(IONQ)는 SkyWater Technology 인수를 발표한 후 주가가 하락했지만, 장기적으로는 양자 컴퓨팅 시장의 선두 주자로서 성장 잠재력이 크므로 매수하는 것이 좋다.

IonQ는 2026년 1월 26일 SkyWater

Technology를 18억 달러(주당 35달러)에 현금 및 주식으로 인수한다고 발표했다. 이 소식에 IonQ 주가는 당일 8.21% 하락한 43.37달러에 마감했으며, 시간외 거래에서는 2.12% 상승한 44.29달러를 기록했다. 이번 인수는 IonQ를 업계 최초의 수직 통합 풀스택 양자 플랫폼 회사로 만들 것으로 예상된다.

SkyWater Technology는 IonQ의 전액 출자 자회사로 운영되며, SkyWater 주주들은 합병 회사의 4.4%∼6.7%를 소유하게 된다.

Stifel은 이번 인수로 SkyWater Technology의 양자 역량과 미국 양자 컴퓨팅 및 반도체 국내 생산 정책에서의 역할이 입증되었다고 평가하며 SkyWater Technology의 투자의견을 '매수'에서 '보유'로 하향 조정했다.


실적 및 전망

IonQ는 2025년 3분기 매출이 전년 동기 대비 222% 증가한 3,990만 달러를 기록하며 가이던스를 37% 초과 달성했다.

2025년 전체 매출은 1억 600만∼1억 1,000만 달러로 예상되며, 이는 전년 대비 150% 성장에 해당한다 131519. 월스트리트 애널리스트들은 2026년 매출이 1억 8,900만 달러에 이를 것으로 전망하고 있다.

IonQ는 2025년 10월 세계 최고 수준인 99.99%의 2큐비트 게이트 충실도를 달성했으며, 현재 100큐비트 템포 시스템에 이어 2026년에는 256큐비트 시스템을 출시할 계획이다.

이번 SkyWater 인수를 통해 2028년까지 20만 큐비트 QPU의 기능 테스트를 앞당겨 8,000개 이상의 초고충실도 논리 큐비트를 구현할 수 있을 것으로 기대된다.


모건스탠리는 IonQ에 대해 '동일

비중(Equal-weight)' 의견과 58달러의 목표 주가를 유지하며, 양자 컴퓨팅 시장의 경쟁 심화에도 불구하고 강력한 성장이 예상된다고 분석했다.

Seeking Alpha는 IonQ의 공정 가치를 65달러로 평가하며 35%의 상승 여력이 있다고 보았다. Wedbush는 IonQ를 국가 안보상의 이유로 트럼프 행정부의 잠재적 양자 투자 대상 기업으로 지목하며 '시장수익률 상회(Outperform)' 의견과 60달러의 목표 주가를 제시했다.

Jefferies는 '매수' 의견과 100달러의 목표 주가를 제시하며 2023년부터 2024년까지 매출이 거의 두 배 증가했고 2025년에는 1억 달러 이상으로 다시 두 배 이상 증가할 것으로 예상했다.

B. Riley는 2026년 1월 22일 IonQ에 대한 '매수' 의견과 100달러의 목표 주가를 재확인했다 10111214. IonQ는 35억 달러의 현금과 부채가 없는 강력한 대차대조표를 보유하고 있어 성장을 위한 투자 유연성이 높다.


IonQ는 현재 44.29달러에 거래되고 있으며, 애널리스트들의 목표 주가는 58달러에서 100달러 사이에 형성되어 있다. 이는 현재 주가 대비 상당한 상승 여력을 시사한다. IonQ는 양자 컴퓨팅 시장의 선두 주자로서 기술적 리더십과 강력한 재무 상태를 바탕으로 장기적인 성장을 이어나갈 것으로 예상된다.